Ove informacije ne predstavljaju ponudu niti poziv na kupnju vrijednosnih papira društva Studenac Group S.A. dioničkog društva (société anonyme) osnovanog i postojećeg prema zakonima Velikog Vojvodstva Luksemburg, sa sjedištem u 1, Rue Jean Piret, L-2350 Luksemburg, Veliko Vojvodstvo Luksemburg, upisano u Trgovačkom registru i registru društava Luksemburga (Registre de commerce et des sociétés, Luxembourg) pod brojem B 218210 (u daljnjem tekstu: „Društvo”) u Sjedinjenim Američkim Državama, Australiji, Kanadi, Švicarskoj, Međunarodnom financijskom centru u Dubaiju, Južnoj Africi, Japanu ili u bilo kojoj drugoj jurisdikciji u kojoj takva ponuda ili poziv nisu dozvoljeni ili su upućeni bilo kojoj osobi kojoj je nezakonito dati takvu ponudu ili poziv. Mole se potencijalni korisnici ovih informacija da se informiraju o takvim ograničenjima i da ih poštuju.
Ponuda je upućena: (i) institucionalnim i malim ulagateljima u Poljskoj i Hrvatskoj; (ii) odabranim kvalificiranim institucionalnim kupcima (QIBs) iz Sjedinjenih Američkih Država u skladu s Pravilom 144A (eng. Rule 144A) prema Zakonu o vrijednosnim papirima SAD-a iz 1933. godine (eng. U.S. Securities Act 1933) s izmjenama i dopunama (u daljnjem tekstu: „Zakon o vrijednosnim papirima SAD-a“); i (iii) odabranim međunarodnim institucionalnim ulagateljima izvan Sjedinjenih Američkih Država, Poljske i Hrvatske u skladu s Uredbom S prema Zakonu o vrijednosnim papirima SAD-a.
U bilo kojoj državi članici Europskog gospodarskog prostora, osim Poljske i Hrvatske, gdje su primjenjive odredbe Uredbe (EU) 2017/1129 (u daljnjem tekstu: „Uredba o prospektu“), informacije sadržane na ovoj mrežnoj stranici namijenjene su i usmjerene isključivo kvalificiranim ulagateljima u relevantnoj državi članici, u smislu članka 2(e) Uredbe o prospektu. U Ujedinjenom Kraljevstvu (u daljnjem tekstu: „UK“ ili „Ujedinjeno Kraljevstvo“) informacije sadržane na ovoj mrežnoj stranici usmjerene su i namijenjene isključivo osobama koje: (i) imaju profesionalno iskustvo u pitanjima koja se odnose na ulaganja i koji potpadaju pod definiciju „profesionalnih ulagatelja” u smislu članka 19(5) Zakona o financijskim uslugama i tržištima kapitala iz 2000. godine (Financijska promocija) Odluka iz 2005. godine (eng. Financial Services and Markets Act 2000,(Financial Promotion) Order 2005) (u daljnjem tekstu: „Odluka“); ili (ii) su pojedinci visoke neto vrijednosti i druge osobe kojima se takva komunikacija inače može zakonito uputiti prema članku 49(2)(a) do (d) Odluke (sve takve osobe zajedno se nazivaju „Relevantne osobe“).
Osim prospekta Društva, povezanih dodataka i ažuriranih objava, te informacija o konačnom broju dionica Društva koje se nude i uvrštavaju za trgovanje na uređenom tržištu različitim kategorijama ulagatelja i konačne cijene tih dionica za male ulagatelje i konačne cijene za institucionalne ulagatelje koji su objavljeni u skladu sa zahtjevima Uredbe o prospektu, informacije koje se odnose na vrijednosne papire Društva smatraju se oglašavanjem, a ne prospektom ili drugim ponudbenim dokumentom za potrebe Uredbe o prospektu ili važećih poljskih i hrvatskih propisa o vrijednosnim papirima.
Javna ponuda vrijednosnih papira Društva provodi se temeljem prospekta koji je objavljen nakon odobrenja od strane Commission de Surveillance du Secteur Financier (tijelo za financijski nadzor iz Luksemburga, „CSSF“) dana 19. studenog 2024. te nakon slanja zahtjeva CSSF-u da obavijesti nadležna državna tijela, Poljsko tijelo za financijski nadzor (Komisja Nadzoru Finansowego) te Hrvatsku agenciju za nadzor financijskih usluga (HANFA) u skladu s člancima 24. i 25. Uredbe o prospektu. Prospekt, zajedno sa svojim sažetkom prevedenim na poljski i hrvatski jezik i, ako je relevantno, dodacima i ažuriranim objavama (zajednički, „Prospekt“) je jedini pravno obvezujući ponudbeni dokument koji sadrži informacije o Društvu i vrijednosnim papirima Društva koji se nude, kao i o njihovom uvrštenju i uvođenju za trgovanje na uređena tržišta koje organizira Varšavska burza (Giełda Papierów Wartościowych S.A.) i Zagrebačka burza d.d. Prospekt Društva dostupan je na mrežnoj stranici (www.studenacgroup.eu) kao i na mrežnoj stranici Luksemburške burze (www.luxse.com). Odobrenje prospekta Društva od strane CSSF-a ne bi se trebalo smatrati poticanjem u vezi vrijednosnih papira koji se nude ili uvrštavaju za trgovanje na uređenim tržištima. Potencijalni ulagatelji trebaju prije donošenja odluke o ulaganju procijeniti prikladnost ulaganja u dionice Društva i pročitati Prospekt kako bi u potpunosti razumjeli potencijalne rizike i koristi povezane s odlukom o ulaganju u vrijednosne papire.
U vezi sa sankcijama uvedenim kao odgovor na rusku invaziju na Ukrajinu, kako je navedeno u Uredbi Vijeća (EU) br. 833/2014 od 31. srpnja 2014. o mjerama ograničavanja s obzirom na djelovanja Rusije kojima se destabilizira stanje u Ukrajini i Uredbi Vijeća (EZ) br. 765/2006 od 18. svibnja 2006. o mjerama ograničavanja s obzirom na stanje u Bjelorusiji i sudjelovanju Bjelorusije u ruskoj agresiji prema Ukrajini, tijekom razdoblja sankcija, vrijednosni papiri Društva nisu ponuđeni: bilo kojim ruskim državljanima ili fizičkim osobama koje borave u Rusiji ili bilo kojim pravnim osobama, subjektima ili tijelima sa sjedištem u Rusiji; bilo kojim bjeloruskim državljanima ili fizičkim osobama koje borave u Bjelorusiji ili bilo kojim pravnim osobama, subjektima ili tijelima sa sjedištem u Bjelorusiji. Međutim, ova ograničenja ne bi se trebala primjenjivati na građane bilo koje države članice Europske unije i fizičke osobe koje posjeduju dozvolu za privremeni ili trajni boravak u bilo kojoj državi članici Europske unije.
Nastavkom pregledavanja materijala kojima ova ulazna točka (eng. gatepost) omogućuje pristup, jamčite da se ne nalazite u Sjedinjenim Američkim Državama, Australiji, Kanadi, Švicarskoj, Međunarodnom financijskom centru u Dubaiju, Južnoj Africi, Japanu ili bilo kojoj drugoj jurisdikciji u kojoj su ponuda ili poziv na kupnju dionica Društva nezakoniti i slažete se da nećete prenositi ili na drugi način slati bilo kakve informacije sadržane na ovoj mrežnoj stranici bilo kojoj osobi u Sjedinjenim Američkim Državama, Australiji, Kanadi, Švicarskoj, Međunarodnom financijskom centru u Dubaiju, Južnoj Africi, Japanu ili bilo kojoj drugoj jurisdikciji u kojoj su ponuda ili poziv na kupnju dionica Društva nezakoniti, kao ni publikacijama s općom cirkulacijom u predmetnim jurisdikcijama.
Također potvrđujete da ste:
Nastavkom naprijed potvrđujete da ste pročitali ovu izjavu o odricanju od odgovornosti i da razumijete njezin sadržaj te da ste svjesni da ova izjava o odricanju od odgovornosti može imati utjecaj na vaša prava.
Naveli ste da se nalazite u Sjedinjenim Američkim Državama, Australiji, Kanadi, Švicarskoj, Međunarodnom financijskom centru u Dubaiju, Južnoj Africi, Japanu ili drugoj jurisdikciji u kojoj su ponuda ili poziv na kupnju dionica Društva nezakoniti ili da ne ispunjavate druge kriterije potrebne za dobivanje pristupa ovoj mrežnoj stranici. Stoga vam, nažalost, ne možemo omogućiti pristup ovim materijalima.
Svaka kompanija ima svoje razloge za javnu ponudu svojih dionica te za njihovim uvrštenjem na burzu. Glavni razlog prikupljanja novca od novih investitora jest financiranje daljnjeg rasta kompanije. Kompanija izdaje nove dionice, a novac od investitora odlazi u kompaniju. Drugi razlog javne ponude dionica može biti da postojeći dioničari žele prodati dio ili sve svoje dionice. Dionice mogu ponuditi holding društva koja su vlasnici operativnih grupa, uključujući kompanije koje upravljaju poznatim brendovima, ili izravno operativne kompanije. Obje takve organizacijske strukture su uobičajene na financijskom tržištu i primjenjuju ih mnoge kompanije.
Kompanije koje su uvrštene na burzu obično imaju veći kredibilitet među poslovnim partnerima, zaposlenicima i kupcima. To je zato što su kompanije uvrštene na burzu obvezne redovito objavljivati, odnosno dijeliti važne informacije s investitorima, poput financijskih izvještaja ili izvještaja o utjecaju na okoliš.
Pravila za provođenje inicijalne javne ponude strogo su regulirana zakonom. Ključne faze obično uključuju:
Svaki hrvatski državljanin ili stanovnik stariji od 18 godina može otvoriti račun za vrijednosne papire predočenjem potrebnog identifikacijskog dokumenta, poput osobne iskaznice ili putovnice, osim ako ne postoje drugi formalni razlozi koji bi to ograničavali.
Uz male ulagatelje, na burzi trguju i profesionalni (institucionalni) ulagatelji poput mirovinskih fondova ili investicijskih fondova.
Kada su dionice kompanije uvrštene na burzu, njihova cijena može varirati na temelju naloga za kupnju i prodaju od strane investitora. Nalozi za kupnju ili prodaju dionica daju se preko investicijskog društva ili kreditne institucije s kojom investitor ima ugovorenu brokersku uslugu. Investitor navodi koliko dionica želi kupiti ili prodati i po kojoj cijeni. Trenutačno mnoge banke i investicijska društva nude online pristup i mobilne aplikacije za trgovanje dionicama.
Svaki hrvatski mali ulagatelji (fizička osoba) zainteresiran za kupnju dionica u inicijalnoj javnoj ponudi mora ispuniti i potpisati obrazac (Upisnicu) za kupnju kod ovlaštenog agenta izdanja, banke ili druge institucije, ili investicijskog društva, ovisno o pravilima određene inicijalne javne ponude. Detaljna pravila o upisu putem inicijalne javne ponude opisana su u prospektu koji priprema kompanija čije se dionice nude.
Mali ulagatelji obično daju svoje naloge za kupnju dionica po maksimalnoj cijeni navedenoj u prospektu, navodeći broj dionica koje namjeravaju kupiti.
Dvojno uvrštenje je istovremeno uvrštavanje dionica kompanije na dvije različite burze. To znači da se dionice kompanije mogu kupovati i prodavati na različitim tržištima, npr. na Zagrebačkoj burzi i na burzi u nekoj drugoj državi. Ako je dionica kompanije uvrštena na dva tržišta, može se dogoditi da je cijena dionice različita na burzama na različitim tržištima. Kompanije se često odlučuju na dvojno uvrštenje kako bi privukle više investitora iz različitih zemalja i povećale likvidnost svojih dionica.
Trgovanje dionicama uvrštenima na Zagrebačku burzu (ZSE) nadzire Hrvatska agencija za nadzor financijskih usluga (HANFA). HANFA također nadzire tržište kapitala te investicijske fondove, mirovinske fondove i sektor osiguranja u Hrvatskoj. Strane kompanije koje su uvrštene na Zagrebačku burzu (ZSE) mogu biti podložne financijskom nadzoru u zemljama u kojima su registrirane.
Svaka investicijska odluka u vezi s dionicama kompanije ponuđenima u sklopu inicijalne javne ponude može se donijeti isključivo na temelju informacija sadržanih u prospektu te kompanije. Investicijska odluka treba se donijeti nakon pažljivog razmatranja prospekta, posebice u vezi čimbenika rizika povezanih s ulaganjem u dionice.
Ulaganje u vrijednosne papire nosi rizike koji su uobičajeni na tržištima kapitala, kao što su promjene u ekonomiji, politički događaji ili novi zakoni. Također postoje rizici povezani s načinom poslovanja kompanije i okruženjem u kojem posluje. Ulaganje na burzi nije jamstvo dobiti, a moguće je izgubiti dio ili cjelokupni uloženi novac. Stoga takve investicijske odluke trebaju donositi samo investitori koji razumiju te rizike i mogu podnijeti potencijalne gubitke.
Međutim, ulaganje u vrijednosne papire također daje investitorima priliku sudjelovati u rastu kompanije i korist ako kompanija posluje dobro. Neke kompanije nagrađuju svoje dioničare dividendama ili posebnim isplatama. Osim toga, ulaganje u dionice nudi prednost lakše likvidnosti, što znači da investitor može brže kupovati ili prodavati dionice nego imovinu poput nekretnina, umjetnina ili nakita. Međutim, iako izlazak na burzu obično povećava likvidnost dionica koje su uvrštene, ne postoji jamstvo da će se to dogoditi jer ovisi o mnogim čimbenicima. Kao dioničar, investitor također dobiva pravo glasa, što mu daje određeni utjecaj na način vođenja kompanije.
